Недавно Дмитрий Песков заявил, что страны БРИКС не рассматривают создание единой валюты, а глава Резервного банка Индии Санджай Малхотра подтвердил: в фокусе – интеграция национальных платежных систем и цифровые валюты центробанков. Переход от популизма к прагматизму — шаг правильный, но недостаточный. Техническая интеграция не решает проблем валютной конвертации и торговых дисбалансов.
В своей новой публикации Тимур Аитов, член Совета ТПП РФ по финансовому рынку, председатель комиссии по безопасности финансового рынка, рассматривает три разноскоростных платежных трека. Практический вопрос для банковского бизнеса звучит так: как на самом деле платить друг другу без оглядки на SWIFT и доллар? И главное — какие новые возможности и риски при этом возникают.
FPS: самый быстрый путь – и без революции
Самый реалистичный и быстрый путь — интеграция существующих национальных систем быстрых платежей. Project Nexus под эгидой BIS уже объединяет системы мгновенных переводов Индии, Индонезии, Малайзии, Филиппин, Сингапура и Таиланда — число пользователей в них около 1,7 млрд человек. В марте 2025 года создано юридическое лицо Nexus Global Payments, в феврале 2026 назначен техоператор — совместное предприятие малайзийской PayNet и сингапурской NETS. Промзапуск платформы намечен на 2027 год, а первые живые транзакции ожидаются уже в конце 2026 года.
Для банковского бизнеса это означает, что трансграничные P2P- и P2B-переводы становятся на 50–70% дешевле, а скорость измеряется секундами. Туристы, мигранты, мелкий бизнес — это первая волна пользователей. Архитектура остается прежней – трехуровневой (ЦБ — банки — клиенты), расчеты идут через корреспондентские счета, и доллар как резервная валюта тоже никуда не исчезает. Каждый участник еще и дополнительно сохраняет свои валютные ограничения и регуляторные требования.
FPS — это эволюция, а не революция. Инвестиции в интеграцию с новыми платежными коридорами могут окупиться за счет роста транзакционного объема и притока новых клиентов. Однако рассчитывать на кардинальное снижение операционных рисков и регуляторных барьеров не стоит — системные вызовы (конвертация, дисбалансы, национальные ограничения) остаются.
Кейс МТС: частная инициатива как драйвер интеграции
Показательный пример того, как частный бизнес опережает регуляторные процессы, — запуск МТС 26 августа 2026 года оплаты товаров и услуг в Бразилии по QR-коду национальной платежной системы Pix через приложение «Мой МТС».
С его помощью можно расплатиться везде — на пляже, в крупном супермаркете, или отеле. Отсутствие возможности заплатить по Pix — редчайшее исключение. Число пользователей Pix в Бразилии, превышает 170 млн (более 80% населения Бразилии), ежемесячно через эту платежную систему проходит более 7 млрд транзакций. Для совершения платежа нужно открыть приложение Мой МТС, на вкладке «Деньги» выбрать «Оплата по QR-коду» и отсканировать QR-код на платежном терминале. Оплата возможна как с лицевых счетов абонентов, так и с карт российских банков по выгодному курсу. Максимальная сумма операции — до 800 тыс. рублей.
Платежи до 5 тыс. рублей проходят без СМС-подтверждения, то есть покупку можно совершить даже если у вас нет связи — сообщает руководитель кластера «Платежи и переводы» МТС Кирилл Пальчун. На сегодняшний день МТС запустила оплату по национальным QR-кодам уже более чем в десяти странах, среди которых Турция, Египет, Вьетнам и Китай.
Бразилия стала первой страной Латинской Америки, где стала доступна такая опция.
Кейс МТС показывает, что технологическая интеграция платежных систем возможна уже сегодня — на уровне частных инициатив, без долгих межправительственных согласований. Сервис работает для физических лиц и туристов, но не решает проблемы B2B-расчетов, торговых дисбалансов и валютных ограничений.
BRICS Pay: много обещаний, мало подтвержденного спроса
Российское АО «БРИКС Пэй» (выросшее из проекта «Цифровые платежи» 2017 года) предлагает децентрализованную сеть платежных шлюзов — по сути, «платежный интернет» вместо «платежной телефонной сети». Проект частный (инвесторы — физические лица), но координируется с ЦБ и правительством. В промышленном контуре шлюз в ОАЭ – сообщают разработчики, ведутся переговоры с Турцией, Беларусью, Кыргызстаном, Индией, Китаем. В Индии регистрируется компания BRICS Pay India, Китай зарегистрировал процессинговую компанию.
Цепочка в итоге опирается на банки — клиринговые центры и корреспондентские счета. Для обхода санкций требуются несанкционные российские банки и нейтральные платежные системы, которых осталось немного.
Анонсируемая внутренняя расчетная единица на блокчейне — привязка к корзине активов, золоту или иному бенчмарку — пока существует как концепция. В истории были аналогичные попытки создания наднациональных расчетных единиц: банкор Кейнса, переводной рубль СЭВ, ЭКЮ, SUCRE и другие — всего около восьми инициатив за последние 80 лет, ни одна из которых не стала устойчивой. Нынешний проект — девятая по счету попытка, реализуемая в условиях внешнего давления. Пока проект не имеет подтвержденного спроса со стороны крупных игроков, но следить за его развитием стоит. Основной риск — попытка встроить новую инфраструктуру в прежнюю систему, что делает его уязвимым для санкций и регуляторных ограничений.
CBDC: стратегический вызов на горизонте 10–15 лет
Самый амбициозный и футуристический трек — соединение цифровых валют центробанков (CBDC). В идеале расчеты идут напрямую между кошельками, без коммерческих банков и корреспондентских отношений, с мгновенной завершенностью. Устранение банковского слоя в его прежней роли меняет саму природу денег. Но реальность опять-таки далека от идеала.
Да, Россия с 1 сентября 2026 года начинает поэтапное внедрение цифрового рубля, а Китай расширяет сеть операторов цифрового юаня (хотя трансграничное взаимодействие и в поднебесной остается на уровне демонстрационных проектов). Но техническая готовность — это лишь часть более глобальной проблемы.
И снова о цифровом рубле
С 1 сентября 2026 года в России началось поэтапное внедрение цифрового рубля. Все 12 системно значимых банков, а это более 80% платежного рынка, с 1 сентября готовы дать своим клиентам возможность открывать счета цифровых рублей и проводить операции с ними. Также закон обязывает обеспечить доступ к цифровым рублям банки, признанные значимыми на рынке платежных услуг, такой статус на сегодня есть еще у девяти кредитных организаций, сообщает директор департамента национальной платежной системы ЦБ Алла Бакина. Торгово-сервисные предприятия с годовой выручкой свыше 120 млн рублей обязаны обеспечить техническую возможность приема новой валюты. Китай активно расширяет сеть операторов цифрового юаня: в апреле 2026 года добавил 12 банков (всего стало 22), а в июне 26 финансовых учреждений, включая Standard Chartered (Китай), подписали соглашение о прямом участии в платформе трансграничных электронных переводов CBETS.
Проблема не столько в технической готовности, сколько в последствиях появления цифровых валют. CBDC подрывает текущую бизнес-модель коммерческих банков, которые зарабатывают на транзакциях, кредитовании и управлении ликвидностью. Важные юридические вопросы тоже до сих пор остаются открытыми: как расследовать инциденты без доступа к данным других юрисдикций, кто несет ответственность при сбоях, как обеспечить ПОД/ФТ и идентификацию без привычного банковского KYC?
CBDC — стратегический вызов для банков. Хотя горизонт внедрения исчисляется годами (возможно – десятилетиями, если банковское лобби не похоронит его раньше), однако готовиться разумно уже сейчас: пересматривать ИТ-архитектуру, искать будущие источники дохода (например, смарт-контракты на платформе цифрового рубля), формировать актуальную повестку дискуссий с регулятором.
Главный вызов: дисбалансы, а не технологии
Все три трека упираются в одну стену: техническая возможность перевести деньги не означает, что получатель захочет их держать. Россия и Индия уже столкнулись с этим — значительные средства в рупиях осели на российских счетах. Индия активно импортирует из России нефть, газ и удобрения, а обратный поток товаров остается скромным. Российским компаниям просто нечего приобретать в Индии в сопоставимых объемах. Недавний курьез с закупкой индийского бензина (фактически возвращающегося на российский рынок), лишь подчеркивает глубину проблемы, не предлагая системного решения.
Валютные свопы между центробанками и периодический взаимозачет позиций могли бы смягчить дисбаланс. Резервный банк Индии уже предлагает использовать двусторонние валютные своп-линии с расчетами на еженедельной или ежемесячной основе. Однако все это требует политических соглашений и доверия, которых пока недостаточно. Новый банк развития БРИКС мог бы стать клиринговым центром, но его капитал (около 100 млрд долл. США) недостаточен для системной роли в БРИКС.
Резюме. Пока политики спорят, банкам пора готовиться
Дедолларизация — не спринт, а скорее долгий забег, в котором технологии «бегут» быстрее политиков. Сегодня главный вызов даже не в выборе систем платежей, а в том, успеют ли страны БРИКС договориться о единых правилах игры до того, как внешнее давление сделает саму эту задачу бессмысленной. Пока политики спорят о суверенитете, банкам не остается ничего, кроме как готовить тылы: обновлять архитектуру, снижать риски, искать новые точки роста. Окончательные очертания глобальной платежной системы станут видны лишь тогда, когда прояснится контур нового мирового устройства в целом — а это вопрос не месяцев, а, скорее, эпохи.
PLUS World
